Un mercado naviero sólido ayudó a que los precios de los contenedores usados crecieran hasta un nivel superior al promedio en 2024, pero no está claro si eso se mantendrá de cara al nuevo año.“Con las presiones inflacionarias que persisten y los bancos centrales que mantienen tasas de interés más altas durante más tiempo, los propietarios de contenedores enfrentarán mayores costos totales de activos”, dijo Christian Roeloffs, cofundador y director ejecutivo del mercado en línea Container xChange, en un informe de pronóstico. “Esto inevitablemente aumenta las tasas de arrendamiento de equilibrio y eleva los costos para los usuarios de contenedores. Para superar esta situación se necesitarán estrategias más precisas para mantener la rentabilidad”.
Las incertidumbres sobre las tensiones geopolíticas, las guerras comerciales y las amenazas arancelarias ayudaron a aumentar los precios a fines de 2024 y se espera que persistan hasta el primer trimestre de 2025. Eso implica mayores costos de activos para los comerciantes de contenedores, lo que afecta la rentabilidad a corto plazo. “Si bien se pronostica que el crecimiento del PIB mundial se mantendrá estable, los riesgos de exceso de capacidad son grandes, especialmente con el fuerte crecimiento de la oferta de buques y contenedores en los últimos años”, dijo Roeloffs. “Si se libera capacidad, como por ejemplo mediante la reanudación de los pasos por el Mar Rojo, el exceso de capacidad podría aumentar rápidamente. Los propietarios de contenedores deberán adoptar estrategias de arrendamiento ágiles y buscar nichos comerciales rentables”.
“Para los usuarios de contenedores, mantenerse competitivos exigirá una evaluación continua de las diferencias de costos entre las operaciones de SOC [contenedores propiedad del transportista] y COC [contenedores propiedad del transportista, que se alquilan a los transportistas]”.
El informe citó información anecdótica de que los fabricantes y mayoristas chinos inundarían los EE. UU. y Canadá con contenedores usados debido a las enormes reservas, lo que deprimiría los precios. Al mismo tiempo, los recientes aumentos en los precios del acero han influido en la idea de que los precios de los contenedores están subiendo.
El informe observó un “notable escepticismo” sobre la implementación de los aranceles prometidos durante la campaña del presidente Donald Trump, lo que podría influir en el comercio. Los impuestos sobre los contenedores usados son generalmente más bajos que los de las unidades nuevas, afirmó el informe, lo que podría dar forma a las futuras decisiones estratégicas de los fabricantes y mayoristas. Se espera que las tarifas de alquiler de contenedores se mantengan “moderadas” hasta mediados o fines de febrero, ya que las fábricas en Asia cerraron por el Año Nuevo Lunar.
“El comercio de contenedores está comenzando a desacelerarse en China, lo que indica la calma estacional habitual”, dijo Arno Lindner, gerente de cuentas clave de Container xChange, en el pronóstico. “Nuestros clientes están notando que los fabricantes de contenedores en China han dejado de aceptar nuevos pedidos, lo que refleja un enfoque cauteloso en la planificación de la producción. “Curiosamente, mientras que los precios de COC entre China y América del Norte se están suavizando, los precios de SOC están mostrando un ligero repunte debido a la reducción del stock de contenedores de los proveedores antes del Año Nuevo Lunar. Esta divergencia podría conducir potencialmente a un cambio en la demanda y presiones sobre los precios en las próximas semanas”. Los precios de los contenedores en la plataforma Container xChange han disminuido marginalmente para los contenedores de 40 pies aptos para carga en China. Los precios promedio de los contenedores de 40 pies de alto cubo en China han disminuido un 5% mes a mes en promedio en todas las ubicaciones en diciembre.
Entre otros factores, Roeloffs dijo que los datos sugieren que los fabricantes están equilibrando los fuertes retrasos y las mejoras de los envíos con la disminución de los nuevos pedidos, pero los crecientes inventarios podrían indicar un exceso de existencias si la demanda no se recupera pronto. “Esto indica la necesidad de una planificación cuidadosa del inventario y la producción a medida que los fabricantes lidian con la desaceleración de los pedidos y se preparan para una demanda incierta en 2025”, dijo.
En los EE. UU., el informe encontró que los precios de los contenedores de diciembre en Dallas, Miami, Nueva Orleans y Houston se destacaron por el crecimiento interanual y mensual, lo que indica tendencias al alza sostenidas. Se observaron precios en descenso en Los Ángeles-Long Beach, Nueva York, Toronto y Vancouver, Canadá. A nivel mundial, las ubicaciones de EE. UU. en el top 10 de precios en aumento interanual en 2024 incluyen Memphis (empatada con Delhi, India en el puesto n.º 2, con un aumento del 72 %), Nueva Orleans (n.º 3, con un aumento del 67 %) y Houston (empatada con Vladivostok, Rusia en el puesto n.º 10, con un aumento del 56 %).
De las 57 ubicaciones del mundo con las caídas más pronunciadas, la lista incluía Indianápolis (n.° 56, con una caída del 45 %), Calgary (n.° 54, con una caída del 14 %) y Savannah (n.° 52, también con una caída del 14 %). El pronóstico decía que, si bien las continuas desviaciones de los transportistas marítimos del Mar Rojo y los efectos estacionales previos al Año Nuevo chino están respaldando las tarifas de flete elevadas, su sostenibilidad sigue siendo incierta.
“Mucho dependerá de si el desequilibrio entre la oferta y la demanda persiste en el primer y segundo trimestre”, afirmaba el pronóstico. “En el corto plazo, es probable que el mercado se mantenga ajustado, pero las partes interesadas deben estar preparadas para los cambios a medida que la demanda estacional disminuye y se desarrollan los acontecimientos geopolíticos o económicos”.
